13 Temmuz itibarıyla altın ve gümüş piyasaları merkez bankası alımları ve sınırlı maden arzından güç almaya devam ediyor; ancak iki metal kısa vadede farklı yönlere işaret ediyor. Altın 4.059 dolarda simetrik üçgen direncini zorlarken, gümüş 58,00 dolarda zayıflığını sürdürüyor.
Öne Çıkanlar
- Merkez bankaları, yüksek kamu borcu ortamında rezervlerini çeşitlendirmek amacıyla net altın alımlarına devam ediyor.
- Hem altın hem gümüşte maden üretimindeki büyüme sınırlı kalmaya devam ediyor; üretim seviyeleri tarihi zirvelerin oldukça altında seyrediyor.
- Gümüş; başta güneş enerjisi, elektronik, elektrikli araçlar ve yarı iletkenler olmak üzere güçlü ve genişleyen endüstriyel talepten faydalanmaya devam ediyor.
- Altın, karışık mumlar ve yükselen dip yapısıyla 4.059 dolarda simetrik üçgen kırılımını savunuyor.
Temel Görünüm: Dünya Altın Konseyi Anketi Merkez Bankası İştahını Doğruluyor
13 Temmuz itibarıyla altın ve gümüş piyasaları, merkez bankalarının kesintisiz alımları ve birincil maden arzındaki cılız genişlemeyle desteklenmeye devam ediyor. Dünya Altın Konseyi'nin en güncel anketine göre merkez bankalarının %45'i önümüzdeki 12 ay içinde kendi hesaplarına altın almayı planlarken, %89'u resmi sektör rezervlerinin artacağını öngörüyor. Bu kalıcı resmi sektör talebi, küresel egemen borç seviyelerinin yüksek seyretmeye devam etmesi ve merkez bankalarının geleneksel yatırım varlıklarından uzaklaşmayı sürdürmesiyle birlikte piyasaya istikrarlı bir zemin sağlıyor.
Yeni arz büyümesi sınırlı kalmaya devam ediyor. Altın maden üretimi, olgunlaşan yataklar ve yeni kaynak geliştirme maliyetlerinin artması nedeniyle son yıllarda ancak ılımlı bir artış gösterebildi. Gümüşün yan ürün üretimi önemli bir rol oynasa da, arz artan geri dönüşümün bir miktar dengelemesine rağmen aynı baskılardan etkilenmeye devam ediyor. Gümüşün kendine özgü bir talep profili var: güneş enerjisi, elektronik ve elektrikli araç talebindeki büyüme, küresel enerji dönüşümüyle paralel seyrediyor.
Talep, her iki metalin borsa yatırım ürünleri ve fiziki varlıklar aracılığıyla portföy yatırımındaki rolünü de yansıtıyor. Geçen haftaki ABD işgücü verilerinin ardından enflasyon baskıları ve değişen faiz oranı görünümü gibi makro gelişmeler, öngörülebilir gelecekte talep konumlanmasını etkilemeye devam edecek; küresel egemen borç ihracı ve küresel enerji dönüşümü de metaller genelinde yapısal talep unsurlarını desteklemeyi sürdürecek.
Altın (XAUUSD) Teknik Analiz: 4.059 Dolarda Simetrik Üçgen Direnç Testi
4 saatlik grafikte değerli metal şu anda 4.059 dolar civarında işlem görüyor. Birbirini izleyen yeşil ve kırmızı barlar, 3.959 dolar civarındaki üçlü dip desteğinin üzerinde kalırken simetrik üçgenin yaklaşık 4.091 dolardaki direncini zorlamaya çalıştı. Bu grafikte boğa yönlü reddediş fitilleri ve yükselen dipler, alıcılar tarafındaki emilimi yansıtıyor.
Mavi renkli 50 periyotluk EMA, 4.107 dolar civarında olup yukarı yönde önemli bir direnç olmaya devam ediyor. 4.059 dolar seviyesinde momentum, RSI'daki 40 okumasının da işaret ettiği gibi hafifçe nötr tarafta. Hacim profili de önemli bir gösterge: 4.000 ile 4.091 dolar arası oldukça yoğun bir birikim aralığı oluşturuyor.
Önceki 4.597 dolar zirvelerinden gelen fiyat aralığı bir düşüş kanalı oluşturuyor ve fiyat, kırılımın 4.091 dolarlık direnç noktasını test ediyor. Ancak fiyat aynı zamanda yükselen dipler formasyonu da oluşturuyor ve Fibonacci kesişim seviyesi de kısa vadeli fiyatı destekliyor.
Teknik senaryo: Bu teknik görünüme dayanarak 4.059 dolar civarından uzun (alım) pozisyon, 4.140 dolar hedef ve 4.091 doların altında bir stop-loss şeklinde bir senaryo değerlendirilebilir. (Bu bilgi yatırım tavsiyesi değildir, yalnızca teknik görünümün özetidir.)
Gümüş (XAGUSD) Teknik Analiz: 58,00 Dolarda Fibonacci %23,6 Testi
Bu arada gümüş, 4 saatlik grafikte 58,00 dolardan işlem görüyor. Birbirini izleyen barlar, 69,85 dolarlık zirveden gelen belirgin düşüşün ardından yaklaşık 58,62 dolardaki %23,6 Fibonacci seviyesini test ediyor. Alçalan tepeli düşüş yönlü kırmızı barlar, seviye destekte kalırken dağıtıma işaret ediyor. Kırmızı renkli hareketli ortalama (MA), yaklaşık 62,81 dolarda olup yukarı yönde önemli bir direnç olmaya devam ediyor. 58,00 dolar seviyesinde momentum aşağı yönde nötr.
Bu durum RSI'daki 37 okumasından da görülüyor. Hacim profili, 57-59 dolar fiyat aralığını destekte iyi bir bölge olarak gösteriyor. Bu aralık aynı zamanda 69,85 dolarlık zirveden sonraki düşüş trendinde direnç olmuş bir bölge ve fiyat, 61,71 dolar seviyesinin altında, aralıkta yükselen dipler oluştururken aşağı yönde nötr kalmaya devam ediyor. Bu fiyat bölgesindeki reddediş fitilleri, 58 dolar seviyesinde satış baskısı ve birikimin bir arada olduğuna işaret ediyor.
Teknik senaryo: Mevcut teknik görünüme göre 58,00 dolar civarından kısa (satış) pozisyon, 55,60 dolar hedef ve 59,36 doların üzerinde bir stop-loss şeklinde bir senaryo değerlendirilebilir. (Bu bilgi yatırım tavsiyesi değildir, yalnızca teknik görünümün özetidir.)
Genel Değerlendirme
Altın, 3.959 dolarlık üçlü dip desteğinin üzerinde kalmayı sürdürürken 4.091 dolarlık simetrik üçgen direncini zorlamaya devam ediyor; bu seviyenin üzerine kalıcı bir kırılım 4.140 dolar hedefini gündeme getirebilir. Gümüş ise tam tersi bir görünüm sergiliyor: 62,81 dolardaki hareketli ortalamanın altında kalmaya devam ederken 55,60 dolara doğru bir düşüş riski taşıyor. İki metal arasındaki bu yön farkı dikkat çekici; altın toparlanma potansiyeli gösterirken gümüş zayıflığını sürdürüyor. Merkez bankası alımları ve Dünya Altın Konseyi'nin iyimser anket sonuçları, orta-uzun vadeli tabloyu desteklemeyi sürdürüyor.
Sıkça Sorulan Sorular
Dünya Altın Konseyi'nin anketi ne gösteriyor?
Ankete göre merkez bankalarının %45'i önümüzdeki 12 ay içinde kendi hesaplarına altın almayı planlıyor, %89'u ise resmi sektör rezervlerinin artacağını öngörüyor. Bu, merkez bankası talebinin kısa vadede zayıflama emaresi göstermediğine işaret ediyor.
Altın ve gümüş neden bu kez farklı yönlere işaret ediyor?
Altın 3.959 dolarlık desteğini koruyarak 4.091 dolar direncini test ederken, gümüş 62,81 dolardaki hareketli ortalamanın altında kalarak zayıflığını sürdürüyor. Bu farklılaşma, iki metalin kısa vadeli teknik yapılarının şu anda birbirinden ayrıştığını gösteriyor.
Gümüşte 55,60 dolar hedefi nasıl oluşuyor?
58,00 dolardaki mevcut fiyattan başlayan düşüş senaryosu, 59,36 doların üzerinde bir stop ile birlikte 55,60 dolarlık bir hedefe işaret ediyor; bu, kısa vadeli düşüş momentumunun devamı varsayımına dayanıyor.
NOT: Burada paylaşılan veriler kesinlikle yatırım tavsiyesi değildir. Yatırımlarınızı kendi stratejiniz ve kararlarınız ile belirleyin.
Güncel gelişmeleri ve analizleri kaçırmamak için Telegram kanalımıza katılabilirsiniz!
